财产险工程险费率连降数年 明年或迎来拐点

证券时报记者 刘敬元

年年难过年年过，明年可能有不同。财产险、工程险费率已经连续数年走低，在年底再保续转之际，财险业人士普遍认为，国际市场正面临费率上调、承保收缩，国内在从增量市场转变为存量市场过程中，2020年或将迎来财产险、工程险费率上升。

费率已连降数年

正值年底再保续转时期，记者从多位财险人士处获悉，中国财产险、工程险市场经历了多年疲软的状态，目前已接近拐点状态。

“可以这样说，中国市场费率的竞争、价格的竞争很激烈。”一家再保险经纪公司人士称，自2013年以来的六年多时间，国内财产险行业整体保费费率呈现下降态势，按照测算，费率下降幅度在30%~40%。

从不同类型险企看，中型保险公司在财产险方面的费率下降幅度更大，人保、平安和太保产险三家大公司以及国寿财险的费率相对稳定，这也与国内保险集中度和费率、规模、成本有关。工程险市场费率方面，大型的工程险费率比较稳定，中小项目费率也竞争得很厉害。

“每年我都会被问对明年市场怎么看。每个人都说按照现在的费率，已经没法盈利。”一家外资险企中国区大型企商业务总监表示，前几年，日子年年难过，但是最后年年过，保险合约排完了，市场还是在往下走。但是，财产险、工程险2020年费率走势，可能有所不同。

国际保险市场

费率提升

今年为什么会觉得不同呢？从国际再保和保险市场看，财产险和工程险领域已经有费率提升、承保收缩的情况。

多位企财险、工程险业务负责人士称，国际市场再保险今年跟中小型保险公司合约的续转遇到一定困难，主要是保险损失提升以及费率抬升。从国际市场看，这两年自然灾害、水电站人为损失的大幅度冲击，导致再保险人、核保人重新评估，国际保险公司调整费率和策略。

在一系列的损失之后，很多国际市场上，一些资本陆续退出工程险、特殊风险领域，收缩承保业务。据统计，去年有十几家国际再保险退出工程险市场。而仍然在这个领域承接业务的，也纷纷调整了核保政策，最明显的是增加了保费充足度的考量。

“我们对每个国家、每个区域都会有一个保费充足度的跟踪，以往出于市场竞争或是保费潜力、市场潜力的考量，可以容忍一些费率的偏差，但是从去年下半年开始非常明显，如果不满足保费充足度的考量，我们甚至是会退出这个业务。这是一个很明确的市场信号。”上述外资险企中国区大型企商业务总监表示，国外很多市场费率大幅往上走，在亚太区中澳洲最明显，一些险种费率甚至已翻倍。

“种种迹象表明，接下来的一年应该会是变革的一年，我们比较期待市场经历这么多年疲软之后，大家都能够比较理性地看待市场。”他表示。

国内从增量市场

转为存量市场

在再保经纪人看来，在国际保险市场，一旦再保公司看到业绩不好开始提价的时候，是能够影响到直保公司的，也就是前端直保市场的费率会相应有一些增长。但在国内市场，再保若想涨价，立马会有别的公司来抢保单，保费甚至比上一年还要低。

但情况正在发生变化。现在国家经济进入新常态，以前那样的高速增长不可能无限期持续下去，增长会逐渐变缓，市场正在从增量市场向存量市场转变。因此，市场主体也必须意识到，上述做法不可持续，财险公司需要对经营思路做调整，最终回到可持续增长和获得稳定承保利润模式上来。

这种模式下，国际市场和再保市场对国内的直保会有传动效应，财产保险市场是一个市场化的费率，费率能够体现实际经营业绩，能够随盈利或者亏损做调整，不是一味地下调，也能有上调。