参照401K计划，企业为员工设立专门的退休金账户，员工每月从其工资中拿出不超过25%的资金存入养老金账户，而企业一般也按一定的比例(不能超过员工存入的数额)往这一账户存入相应资金。员工退休时，可选择一次性领取、分期领取和转为存款等方式使用，国家对员工个人退休账户的养老金存款给予特定的税收优惠。

　　不过，401K计划的投资运营风险完全由雇员承担，一旦投资失败会导致难以挽回的损失。加上不少企业都将401K计划中很大一部分的养老金用于购买本公司股票，给雇员个人账户带来了较大风险。

　　太平养老相关人士认为，401K计划的教训说明，国家如果要出台类似的个人养老计划体系，政府应当出台政策规定限制购买本公司股票的份额，从而分散风险；同时加强对上市企业的财务监管，尤其要加强对上市公司公开披露信息的监管，同时应让雇员有权利参与到本公司退休金计划的监管中。

　　韩晓琴分析，目前我国已出台的企业年金政策条例，只对企业缴纳在工资总额4%以内的部分进行税前列支(即享受税收优惠)，但相关的配套政策尚未出台，比如没有对个人缴费及其收益进行延迟纳税，以及企业更大比例份额的税收优惠等。

　　除税收优惠外，建立有效的激励机制还应包括简化限制，增加覆盖面，适度降低相关的账户管理费用等等。

　　上海财经大学保险系教授许谨良则认为，个人延税型年金保险试点虽然能推进年金市场发展，但推出后不可避免的影响是，高收入者可能这一险种找到一条合理的避税途径。因此个人税延型年金保险的推出需要各方利益的协调，还有整个资本市场发展的完善程度。